Analyser et redresser une entreprise en difficulté

Identifier les principales causes de défaillance d'une entreprise

Autodiagnostic : les problématiques rencontrées par les participants
Diagnostiquer les difficultés dans une entreprise et leur impact
• Analyser les causes de défaillances " classiques "
• Problématiques d’exploitation versus de financement
• Les causes spécifiques aux Leveraged Buy-Out (LBO)
• Les pièges à éviter lors des différents cycles de l'entreprise
• Les conséquences d'un dépôt de bilan pour les dirigeants, les salariés et les partenaires de l'entreprise
Détecter les premières difficultés et leurs origines
Mettre en place des outils de suivi efficaces
• Gestion, trésorerie, budget... les tableaux de bord et indicateurs liés à suivre
• Création d'un système de remontée des dysfonctionnements et suivi des plans d'action mis en oeuvre
• Interpréter les signaux d'alerte et les clignotants
Exercice d'application : détermination des indicateurs pertinents pour le suivi de la santé financière d'une entreprise puis élaboration d'un tableau de bord adapté

Maîtriser le cadre juridique de la sauvegarde

Cerner la procédure de sauvegarde
• Les critères d'admission de l'entreprise à la sauvegarde
• Les règles applicables aux comités de créanciers
• La conversion en capital
• La procédure de sauvegarde financière accélérée
• Mandat ad hoc, conciliation, sauvegarde, sauvegarde financière accélérée, redressement et liquidation judiciaires : choisir la procédure adaptée
Étude de cas : examen d'un plan de sauvegarde

Restructurer l'entreprise

Rechercher les solutions adaptées aux difficultés de l'entreprise
• Du diagnostic à la détermination des orientations stratégiques et axes d'amélioration : les étapes à suivre
• Évaluer l'impact économique et financier de la restructuration
Restructurer la dette
• Restructuration hors procédure collective et dans le cadre d'une procédure collective : rééchelonnement de dette et injection de new money
• Le rôle des banques
• Les solutions offertes par les fonds de retournement et les fonds spécialisés en dette décotée
Mise en situation : à partir d’un cas concret, détermination des modalités de restructuration les plus adaptées