Cash management

Mesurer les enjeux d'une trésorerie de groupe

Identifier l'intérêt et les objectifs du cash management
• Objectifs et tâches confiés à la trésorerie centrale
• Évaluation des gains réalisables grâce à la mise en place d'une trésorerie groupe

Cerner le rôle du trésorier

• Établir des prévisions de trésorerie et tenir à jour les informations indispensables aux prévisions

• Négocier avec les banques
Définir la stratégie de trésorerie de groupe

• Cerner les questions clés et les éléments à cartographier
• Connaître les différents niveaux de centralisation
• Maîtriser la réglementation applicable et les contraintes juridiques et fiscales
• Préparer l'appel d'offres, appréhender les différents modèles de banques et sélectionner les prestataires
Partage d'expériences : sur le choix entre centralisation, décentralisation ou niveau intermédiaire et sur la recherche du degré de centralisation satisfaisant

Mettre en place la centralisation et optimiser les flux

Centraliser la gestion des besoins et des excédents de trésorerie
• Lock-box : une méthode de réduction de l'en-cours de trésorerie
Étude de cas : arbitrage à partir d'un témoignage concret

Exercice d'application : définition de la structure idéale de centralisation des soldes bancaires
• Cash pooling, les schémas classiques
• Opter pour une solution monobanque ou banque " overlay "

• Comprendre les règles et les implications concrètes du SEPA
Exercice d'application : calcul de la redistribution d'un avantage cash pool sur les filiales
Gérer la couverture des risques de change, de taux...
Exercice d'application : détermination d'un cours budget pour le change
Gagner en productivité en organisant la centralisation des paiements

• Payment factory
• Évaluer les apports et facteurs clés de succès d'un dispositif de netting des factures intragroupe
Étude de cas : exemple d'optimisation d'un netting
• Réduire l'encours de trésorerie par externalisation

Exercices d'application : définition de la structure idéale de centralisation des soldes bancaires

Choisir les outils de gestion adéquats

Organiser les circuits d'information
 • Les données de marché, ERPs…
 • Les logiciels de trésorerie de groupe : identifier les fonctionnalités nécessaires

Connaître les critères d'évaluation bancaire de l'entreprise

• L’impact des accords de Bâle III

• Les critères d'évaluation bancaire de l'entreprise

Renégocier sa relation bancaire

• Préparation et techniques de négociation
Mise en situation :  simulation d’une négociation entre une trésorerie centrale et un partenaire bancaire à choisir